Wszelkie informacje zawarte w niniejszej PUBLIKACJI HANDLOWEJ mają wyłącznie charakter informacyjny i nie stanowią ani oferty w rozumieniu Ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. Kodeks cywilny, ani rekomendacji, ani też kierowanego do kogokolwiek (lub jakiejkolwiek grupy osób) zaproszenia do zawarcia transakcji na instrumentach finansowych w niej przedstawionych. Szczegółowe informacje dotyczące usługi doradztwa inwestycyjnego oraz jej modelu i warunków jej świadczenia zamieszczone są w Regulaminie usługi doradztwa inwestycyjnego. Rekomendacja inwestycyjna nie stanowi gwarancji osiągnięcia założonego celu, ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego. Fundusze nie gwarantują realizacji założonego celu inwestycyjnego, ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego. Bank nie ponosi odpowiedzialności za decyzje klientów związane z inwestowaniem w fundusze inwestycyjne zarządzane przez Millennium Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A., w stosunku do których Bank wydaje rekomendacje inwestycyjne. Decyzje o zainwestowaniu w dany fundusz inwestycyjny, nawet po uzyskaniu Rekomendacji od Banku, Klient zawsze podejmuje samodzielnie. Każda decyzja inwestycyjna powinna zostać podjęta przez klienta na podstawie informacji zawartych w prospektach informacyjnych i Dokumencie zawierającym kluczowe informacji (KID), raporcie Ex-Ante oraz w „Opisie ryzyka związanego z instrumentami i produktami finansowymi dla osób fizycznych w Banku Millennium S.A.” Rozpowszechnianie i dystrybucja niektórych instrumentów lub produktów finansowych oraz obrót nimi mogą być przedmiotem ograniczeń w odniesieniu do pewnych osób i państw, zgodnie z właściwym prawodawstwem. Oferowanie instrumentów finansowych oraz obrót nimi mogą być dokonywane jedynie przy zachowaniu zgodności z właściwymi przepisami prawa. Środki zainwestowane w fundusze inwestycyjne Millennium nie są objęte systemem gwarantowania Bankowego Funduszu Gwarancyjnego, zgodnie z ustawą o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym, systemie gwarantowania depozytów oraz przymusowej restrukturyzacji z dnia 10 czerwca 2016. Na etapie wyboru jednostek uczestnictwa danego subfunduszu, mając na względzie odpowiedzi udzielone przez Klienta w Ankiecie inwestycyjnej Bank każdorazowo przekazuje informację, czy subfundusz jest zgodny z jego cechami, celami i potrzebami. W przypadku niezgodności lub częściowej niezgodności produktu z cechami, celami i potrzebami Klienta, Bank przekazuje stosowne ostrzeżenie i nie rekomenduje klientowi nabycia danego subfunduszu. Szczegóły dotyczące opłat dostępne są w Tabeli opłat Millennium TFI,. Wszelkie informacje i dokumenty wymienione powyżej dostępne są na stronie internetowej Banku www.bankmillennium.pl w sekcjach MiFID oraz Doradztwo inwestycyjne.

Usługa doradztwa inwestycyjnego (Usługa Doradztwa) jest świadczona przez Bank przy użyciu zautomatyzowanego systemu informatycznego. Ocena odpowiedniości Instrumentów finansowych objętych Usługą Doradztwa oraz przygotowanie rekomendacji Inwestycyjnej w ramach grupy docelowej, do której Klient należy, następuje automatycznie, na podstawie algorytmów, których metodologia została opracowana przez licencjonowanych pracowników Banku.

Zaangażowanie pracowników Placówek Banku w proces świadczenia Usługi Doradztwa następuje na etapie przeprowadzenia Ankiety Inwestycyjnej, zawarcia Umowy o doradztwo inwestycyjne oraz przekazania rekomendacji inwestycyjnej.

Bank udziela Klientom wsparcia technicznego w sposób określony na stronie internetowej Banku https://www.bankmillennium.pl/o-banku/o-banku/mifid/oraz pod nr Infolinii 801 331 331 i (+48) 22 598 40 40, w szczególności za pośrednictwem infolinii bądź osobistego kontaktu z pracownikami Banku.

Bank za pośrednictwem przedstawionej Klientowi Ankiety inwestycyjnej pozyskuje od Klienta informacje odnośnie jego:

• 1) wiedzy i doświadczenia w zakresie inwestowania na rynku finansowym w Jednostki Uczestnictwa oraz w zakresie Usługi Doradztwa,
• 2) sytuacji finansowej, w tym zdolności do ponoszenia strat, oraz
• 3) celów inwestycyjnych
• 4) tolerancji ryzyka, w tym poziomu akceptowalnego ryzyka,
• 5) Horyzontu inwestycji,
• 6) Preferencji w zakresie zrównoważonego rozwoju.

Bank na postawie powyższych informacji oraz parametrów celu, jakie klient określił w momencie jego tworzenia dokonuje oceny odpowiedniości Usługi Doradztwa oraz jednostek uczestnictwa oraz określa jego grupę docelową biorąc pod uwagę indywidualną sytuację Klienta.

Klient zobowiązany jest do aktualizacji parametrów celu inwestycyjnego oraz przekazanych w Ankiecie Inwestycyjnej informacji w przypadku ich zmiany. Bank weryfikuje aktualność posiadanych informacji poprzez przedstawienie Klientowi do wypełnienia Ankiety Inwestycyjnej minimum raz na dwa lata.

Transakcje finansowe wiążą się z ryzykiem przedstawionym w opisie ryzyka związanego z instrumentami i produktami finansowymi dla osób fizycznych w Banku Millennium S.A. dostępnym w placówkach i na stronie internetowej Banku www.bankmillennium.pl.

Inwestowanie w fundusze wiąże się z ryzykiem poniesienia straty, jak również z obowiązkiem uiszczenia opłat manipulacyjnych i podatku dochodowego. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego ani określonego wyniku inwestycyjnego. Wartość aktywów netto funduszy cechuje się dużą zmiennością ze względu na skład portfela inwestycyjnego. W przypadkach, w których Statut Funduszu przewiduje możliwość lokowania więcej niż 35% aktywów Subfunduszu w papiery wartościowe - emitentem, poręczycielem lub gwarantem tych papierów wartościowych może być wyłącznie Skarb Państwa, NBP, rząd USA, Europejski Bank Centralny lub Europejski Bank Inwestycyjny.

Fundusz Inwestycyjny to podmiot posiadający osobowość prawną, działający na podstawie Ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi, którego wyłączną formą działalności jest lokowanie środków pieniężnych zebranych publicznie lub niepublicznie w papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego i inne prawa majątkowe określone w Ustawie.

W zamian za dokonane wpłaty do funduszu, inwestorzy otrzymują jednostki uczestnictwa. Ich liczba pokazuje proporcjonalny udział uczestnika w majątku funduszu inwestycyjnego. Z ustaloną w statucie funduszu częstotliwością fundusz inwestycyjny oblicza „wartość aktywów netto funduszu" przypadających na jednostkę uczestnictwa i w ten sposób ustala wartość jednostek uczestnictwa. W tym celu fundusz wycenia aktywa netto w portfelu inwestycyjnym funduszu, a następnie dzieli jego wartość przez liczbę jednostek uczestnictwa przysługujących wszystkim uczestnikom. Wartość jednostki uczestnictwa może się zmieniać w każdym dniu wyceny.

Z inwestycją w fundusze inwestycyjne wiążą się następujące ryzyka:

• ryzyko branży,
• ryzyko kredytowe,
• ryzyko krótkookresowych zmian cen,
• ryzyko kursu walutowego,
• ryzyko niedopuszczenia papierów wartościowych emitenta do obrotu na rynku regulowanym,
• ryzyko płynności,
• ryzyko podatkowe,
• ryzyko prawne,
• ryzyko rozliczenia,
• ryzyko rynkowe,
• ryzyko stopy procentowej,
• ryzyko utraty kapitału,
• ryzyko związane z koncentracją aktywów bądź rynków,
• wysokość opłat,
• złożoność produktu.

Przed dokonaniem inwestycji należy dokładnie zapoznać się z treścią Regulaminu Programu Inwestycyjnego Millennium oraz z informacjami o funduszach, w tym danymi finansowymi i opisem czynników ryzyka, które są zawarte w prospektach informacyjnych i Kluczowych Informacjach dla Inwestorów (KID), raportem Ex-Ante dostępnych wraz z tabelą opłat funduszy w placówkach Banku Millennium, w siedzibie Millennium TFI oraz na stronie internetowej www.millenniumtfi.pl.

Środki zainwestowane w Program Inwestycyjny Millennium nie są objęte systemem gwarantowania Bankowego Funduszu Gwarancyjnego, zgodnie z ustawą o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym, systemie gwarantowania depozytów oraz przymusowej restrukturyzacji z dnia 10 czerwca 2016 r.

Wszelkie informacje zawarte w niniejszej PUBLIKACJI HANDLOWEJ mają wyłącznie charakter informacyjny i nie stanowią ani oferty w rozumieniu Ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. Kodeks cywilny, ani rekomendacji, ani też kierowanego do kogokolwiek (lub jakiejkolwiek grupy osób) zaproszenia do zawarcia transakcji na instrumentach finansowych w niej przedstawionych. W szczególności informacje nie są usługą doradztwa inwestycyjnego, finansowego, podatkowego, prawnego ani jakiegokolwiek innego. Jakakolwiek decyzja inwestycyjna powinna zostać podjęta na podstawie informacji zawartych w prospektach informacyjnych, Regulaminie Programu Inwestycyjnego Millennium i Kluczowych Informacjach dla Inwestorów (KID), a nie zawartego w niniejszej publikacji skróconego opisu.

Rozpowszechnianie i dystrybucja niektórych instrumentów lub produktów finansowych oraz obrót nimi mogą być przedmiotem ograniczeń w odniesieniu do pewnych osób i państw, zgodnie z właściwym prawodawstwem. Oferowanie instrumentów finansowych oraz obrót nimi mogą być dokonywane jedynie przy zachowaniu zgodności z właściwymi przepisami prawa.

MiFID (ang. Markets in Financial Instruments Directive) to Dyrektywa Europejska dotycząca rynku instrumentów i produktów finansowych, która ustanawia jednolite ramy prawne dla banków, domów maklerskich oraz innych podmiotów prowadzących działalność maklerską na terenie Unii Europejskiej, a także Islandii, Norwegii i Lichtensteinu.

Celem Dyrektywy MiFID jest wzmocnienie i ujednolicenie ochrony klientów w poszczególnych bankach, zwiększenie spójności i przejrzystości funkcjonowania banków, a także zwiększenie konkurencyjności na rynku instrumentów finansowych.